[웹이코노미=시황분석팀] NH투자증권은 29일 SKC코오롱PI에 목표주가는 4만5000원이며, 투자의견은 매수(유지)로 제시했다.

담당 애널리스트는 NH투자증권의 이규하 애널리스트이다.

동사 3분기 실적은 중국 스마트폰 수요 둔화, 북미 고객사의 보수적인 수요 가정으로 물량 회복세가 더뎠고 매각과 관련된 충당금을 일부 반영하면서 당사 추정치·시장 컨센서스 소폭 하회. 하지만 4분기는 북미 스마트폰 업체의 양호한 신모델 판매 영향으로 물량이 기존 예상대비 확대되어 영업이익 126억원 수준(+48.4% y-y)을 기록하며 전년비 대폭의 실적 회복세를 기록할 전망

목표주가 상향 배경은 주요 전방산업인 스마트폰 업황이 2020년 5G, 폴더블 스마트폰 등으로 인해 본격적인 회복세를 기록할 것으로 예상해 밸류에이션 기준 시점을 2020년으로 변경했기 때문. 특히 4분기부터 양호한 스마트폰 신제품 수요 및 이미 낮았던 재고수준 영향 등으로 과거와는 다른 계절성을 보이며 전년비 실적 회복이 예상되어 긍정적