[웹이코노미=시황분석팀] 하나금융투자는 11일 이녹스첨단소재에 목표주가는 7만3000원이며, 투자의견은 매수로 제시했다.

담당 애널리스트는 하나금융투자의 김현수 애널리스트이다.

최근 주가 하락으로 2020년 실적 기준 PER 10배까지 하락했다. 분할 상장 이후 최저 수준이다. OLED TV 및 방열 시트 리스크는 단기적 이슈에 불과하다고 판단하며 2020년 실적 성장성 및 낮은 가격 감안, 매력적인 매수 기회라고 판단한다.

이녹스 첨단소재 4분기 실적은 2019년 4분기 실적은 매출 849억원 (YoY +31%, QoQ +18%), 영업이익 121억원 (YoY+5%, QoQ -8%)이 전망된다. 2020년 실적은 매출 3,884억원 (YoY+11%), 영업이익 557억원(YoY +18%)으로 견조한 성장이 전망된다.

이녹스첨단소재에 대해 투자의견 매수, 목표주가 73,000원을 유지한다. OLED 소재 업체들의 PERRange(30배 이상) 및 2020년 예상 매출 대비 OLED 소재 비중 51% 감안하면 지나친 저평가 상태라고 판단된다. 폴더블 스마트폰에 대한 기대감이 녹아있지 않는 현 가격대에서 적극 매수를 권고한다.