[웹이코노미=시황분석팀] IBK투자증권은 6일 HDC아이콘트롤스에 목표주가는 1만4000원이며, 투자의견은 매수(유지)로 제시했다.

담당 애널리스트는 IBK투자증권의 이승훈 애널리스트이다.

HDC 그룹이 아시아나항공을 인수할 경우 동사의 사업 영역이 건설에서 항공, 물류로 확장될 수 있기 때문에 Re-rating이 가능할 것으로 전망됨. 1) 보유한 HDC 관계사의 지분 매각, 2) 높은 배당 수익률, 3) 그룹사 M&A 성사 후 사업 확장 가능성이 기대됨. 동사가 5월 15일 상호출자제한기업집단에 편입.

4분기 매출액 757억원(YoY -5.0%, QoQ +17.3%), 영업이익 44억원(YoY +11.6%, QoQ +26.7%)을 달성할 것으로 전망됨.

아파트 입주 물량이 증가하고 SOC 수주가 지속적으로 나왔기 때문에 스마트홈과 SOC 부문이 매출 성장을 견인할 것으로 전망됨. 단지 M&E 사업을 축소하고 있기 때문에 외형 성장은 제한적일 것으로 분석됨. 현금성자산 약 800억원, 관계사 지분가치 약 500억원을 고려할 때 매력적인 저평가 구간으로 판단됨